То, что есть проблемы в экономике и государству в конечном итоге необходим «слабый» рубль — я убежден! Повторю, я глобально бык по валюте. Но ТА говорит о возможном перегреве. Так на графике CNYRUB на днях за продолжение девальвации рубля отсутствие дивергенции на хаю. Все пока говорит, как минимум, за повтор хая.
Но Тенкан пересек Киджун — это может быть первый звонок к продолжению снижения. Да и ОИ в середине января 2025 года меняет окрас с «зеленого» (бычьего) на «красный» (как минимум остановка роста).Валютный рынок крайне волатильный, ходки по 1-2% в день по валюте — очень большие. Поэтому спекулировать на валютном рынке довольно опасно.
На валютном рынке нужно торговать стратегически! Довел среднюю покупку CNYRUBF до 12,965, также докупил на коррекции наличный доллар и перевел его в USDT и внес в стэйкинг под высокий% в валюте (я понимаю, что на факте прихода к власти Трампа, пара USDCNY может сильно взлететь вверх на фоне торговой войны). Диверсификация средств против рубля! Она необходима!
При этом решил часть лонга (докупку) прикрыть (хочу в районе Киджуна (14,3±)) , после этого снова буду откупать в районе 13,7± (55ЕМА и ОИ)!
Что до контрактов на фьючерсе. Пока не решил, что покупать (какой колл-опцион на CNYRUB или CNYRUBF). Да и на психозе, творящемся на валютном рынке, принимать решения пока опасно. Нужно ждать успокоения рынка, но после проторговки уровня станет более ясна поддержка… То, что я остаюсь быком по валюте — однозначно!
Тем более и финансисты так считают.
ДКП
Гадать, что будет со ставкой на мой взгляд ошибка, нужно ждать фактов. Судить пока можно по ставкам банков по депозитам (я сомневаюсь, что они дураки) и индексу RGBI.
Если судить по RGBI - то он впервые за долгое время заходит внутрь ОИ (до этого он был постоянно ниже), но в моменте снижается в рамках канала-пилы.... Что это? Возможно даже сохранение ставки на прежнем уровне? Вот это будет сюрприз! Но все это пока "вилами на воде писано", я предпочитаю не гадать, а терпеливо ждать фактов!
Говорить о вреде высокой ставки для экономики я если честно уже устал, они очевидны — компаниям проще хранить тоже деньги на депозитах, чем развивать производство, без развития производства они не смогут платить повышенные (с начала 2025 года) налоги, бюджет будет страдать, инфляция будет увеличиваться — стагфляция на лицо!
Мои действия на рынке депозитов! Продолжаю пролонгировать депозиты, но без добавления суммы. Ну и конечно продолжаю держать часть средств на LQDT ETF на МосБирже. Если обяжут покупать ОФЗ — ну что делать, придется покупать (не пропадать же деньгам). В ситуации стагфляции крайне важна диверсификация средств, и я четко следую (уже давно) этому принципу!
Плавно перехожу к «Бумажному» рынку
Теханализ идет в разрез с логикой рынка. По ТА все видят дивергенцию и перепроданность и возможно поэтому и откупают шорты. Но нет драйверов для продолжения роста, и в итоге получаем лишь технические отскоки. Т.е. один огромный боковик! Что в итоге глобально победит — огромная загадка!
Но, как бы там ни было, я остаюсь приверженцем поговорки, что ТА учитывает все, поэтому к графикам (с минимумом фундаментала).
Индекс МосБиржи на недельном графике = глобально — 55ЕМА и ОИ выше текущих цен, Тенкан ниже Киджун и «запаздывающая» ниже текущих цен. Дивергентный тренд по RSI локально пробит, но он близок к зоне перепроданности. Касанием трогали "старую" зону поддержки 2445-2471 (+мини незакрытый гэп (к слову, на росте не должно оставаться незакрытых полостей)), поэтому все-таки с точки зрения соотношения ПРИБЫЛЬРИСК при подходе снова к лоу я бы шорты прикрывал.
При этом Тенкан и Киджун тоже могут являться уровнями, и ближайший к нам Тенкан находится на 2606-2630, там бы я лонги прикрывал и искал точки входа в шорт!
При этом я уже начинаю смотреть «в будущее». После новогодних праздников ОИ начинает падение одновременно со сменой цвета «с лонга на шорт». И объяснение довольно простое — с нового года начнутся ужесточение налогов для компаний. Это надо постоянно держать ввиду!
Я не вижу сигналов для лонга. Шорт можно прикрывать, но открывать лонг крайне опасно!
Драйверов для роста пока нет. Возможно рынок уже закладывает ставку в 23%, может и ниже, но при этом надо понимать, что в случае манипулирования рынком именно такая ситуация может выглядеть вполне логичным для "больших денег". Вселить веру! Еще раз повторю - на пустом рынке это сделать проще простого!
В Индексе МосБирже на днях глобально тоже торгуется в ситуации = 55ЕМА и ОИ выше текущих цен, Тенкан ниже Киджун и «запаздывающая» уже ниже текущей цены. Т.е. глобальная тенденция вниз!
Пока горизонтальный канал с однозначным уровнем сопротивления 2585 = предыдущий хай на пока неоднозначную поддержку. Под сопротивлением я бы снова рекомендовал лонги прикрывать и искать точки входа в шорт! На дне кроме снова потенциальной дивергенции на лоу ничего не говорит против продолжения падения. Дно плотно не проторговано, поэтому о глобальном лонге пока речи не идет, но шорты можно прикрывать!
При этом не исключаю ничего, как технического отскока, так и продолжение снижения. Но в этом случае остаются вопросы в конечном размере падения. Во-первых, нельзя не учитывать нижнюю границу нисходящего крайнего тренда, которая проходит на данный момент в районе 2453±. Во-вторых — нижняя граница канала, проведенного через локальные хаи (в районе 2334± на понедельник). Ну и конечно можно считать мишень в случае пробоя локального лоу 2464 как пробой канала 2464-2585, и в этом случае мишенью может выступать уровень 2343±, что примерно совпадает с нижней границей канала. При этом потенциальная дивергенция сохранится!
Стоит помнить, что перепроданность — это возможно временное явление (зеркально, как и перекупленность на росте). Но тогда (до мая 2024 года) были реальные драйверы! Низкая ставка — раз, неплохие по размеру дивиденды — два. Сейчас ситуация кардинально иная — высокая ставка (компаниям сложнее развиваться), депозиты явно выглядят предпочтительней «бумажному» рынку не только по доходности, но и по рискам, ну и конечно грядущие повышения налогов! Поэтому исключать продолжения падения я бы точно не стал!
Вопрос веры — но до появления реального драйвера для роста я продолжаю оставаться медведем и буду стараться в глобальном плане следовать своей стратегии — ждать вербальных интервенций и на отросте шортить (благо есть фьючерс, используя возможный отскок от шорта). Спекулятивно - надо снова искать локальные идеи, причем не важно какой бумагой и в какую сторону, для меня главное для входа в рынок - сочетание ОИ и 55ЕМА с ценовыми уровнями, в этом случае будет однозначный стоп, если этого нет - то это неопределенность и значит торговать опасно!
В конце этой недели (20,12) состоится важнейшее событие в экономической жизни страны — заседание ЦБ по ставке. До сих пор сохраняется интрига! Причем не только в действиях ЦБ, но и в конечной реакции нашего «бумажного» рынка! Довольно сложно предугадать первое, а второе вообще невозможно! Поэтому до пятницы следует торговать только локальные идеи, без открытия новых ГЛОБАЛЬНЫХ позиций, а в четверг вообще лучше уходить из любых позиций и встречать ставку с чистой головой!
Надо всегда помнить, что рынок вечен, а деньги конечны! Лотерея с реакцией рынка на любое решение ЦБ может иметь долгосрочное последствие! Лучше принимать решение после выхода фактов! При этом в момент оглашения ставки в пятницу могут прийти локальные идеи, т. к. рынок может стать крайне волатильным, которые я могу осуществлять спонтанно и я просто могу не успеть такие сделки комментировать! Счет важнее канала! Основное правило остается в силе — наличие четкого и короткого стопа! Главное, ничего не исключать!
До четверга буду торговать локальные идеи, и т.к. рынок крайне неоднородный, буду их торговать, пытаясь не учитывать поведение основного кита на рынке — Сбера!
По поводу Сбера — он остается основополагающей бумагой для рынка, начну по традиции с него!
Сбер на месячном графике цена под 55ЕМА и ОИ, правда на Киджун (в районе 225±), ничего не мешает при его проходе упасть до локального дна в ОИ, которое состоится в районе февраля 2025 года и составляет в ценовом выражении 183-184 рубля! Драйверов то для роста нет, а негатив накапливается (ставки, налоги и др.).
На недельном графике за продолжение снижения говорят 55ЕМА и ОИ выше текущих цен, Тенкан ниже Киджун» и «запаздывающая» ниже текущих цен. Но есть противоречие. Безусловно я вижу очередную потенциальную дивергенцию по RSI на двух предпоследних свечах, но крайняя свеча перечеркивает их. Есть два предыдущих шипа, которые по идее могут более плотно проторговаться. Все укладывается, что возможно «старый» уровень 229,3 с учетом шипа до 215,6 может быть снова проторгован. При этом RSI близок к зоне перепроданности, поэтому с точки зрения осторожности шорты можно прикрывать. Cопротивление 239- (+Тенкан) остается основным, поэтому с точки зрения безопасности торговли я предпочитаю торговать от шорта через фьючерс! Т.к. уровень пока не проторгован, четкой поддержки нет, нет и стопа — торговать от лонга пока опасно! При этом я не вижу больше реальных ценовых поддержек из за взрывного и безоткатного роста с февраля аж 2023 года, а это простите уже другие цены — в районе вообще 164+ рублей…
Про глобальную шортовую стратегию в Сбере на днях помню постоянно. Она остается в силе — зона шорта на днях до 237-240,5 (Киджун). На часах есть совпадение цен - зона 237-240,5. Все как и прежде - через фьючерс, пинг-понг от шорта! Зона стала более компактной, поэтому и объемы можно увеличивать. Стоп либо 241,2+ по закрытию часа либо 241,7+ по закрытию дня.
В Сбере на днях все за шорт, даже RSI накернивает дивтренд. Однозначных поддержек я пока не вижу, это может быть наклонный восходящий тренд в районе 227±, может предыдущие лоу 224,55 или 223,16...При этом глобально потенциальная дивергенция сохраняется...
При этом в случае пробоя канала мишень может составлять 13 рублей, т.е. в худшем для быков случае при резком пробое 227- мишень может составлять 214±, что примерно совпадает и с нижней границей нисходящего канала, лоу которого благополучно отработали ранее.
Отскоки носят чисто технический характер, спроса и драйверов для отроста пока нет, значит основной тренд вниз, значит основная шортовая идея остается приоритетной! При этом не исключаю локальной торговли и от лонга тоже, но необходим четкий и однозначный стоп!
Если исключить RSI (он может на панике стать не информативным - после прохода вниз он может стабилизироваться, а сопротивление (пока не ясное) останется), в Сбере на днях можно увидеть подобие волны Вульфа вниз с конечной мишенью в районе (держитесь) = 212 рублей и ниже… Продавать пока рано, но и покупать тоже опасно! ПРОДАВАТЬ и НЕПОКУПАТЬ - большая разница!
Газпром
Европа не боится остаться без российского газа, идущего через Украину. В ЕС уверены, что прекращение транзита российского газа через Украину не повлияет на цены. «Наиболее реалистичный сценарий заключается в том, что срок действия транзитного соглашения истечет, и российский газ не будет поступать через Украину», — говорится в оценке. «ЕС хорошо подготовлен». И снова камень в огород «оптимистов в зеленых очках»!
OMV расторгла контракт с Газпромом после прекращения поставок.
Для лонга нет фундаментальных драйверов (наконец-то дошло, что дивов не будет - долго же доходило). Еще раз повторю — потеря газового рынка Европы для Газпрома несопоставима с альтернативными поставками в Азию, а с учетом роста CAPEX дивидендов не будет. А дивы для бумаги играют не последнюю роль. ГЛОБАЛЬНО = БУМАГА ДЛЯ ШОРТА.
В Газпроме на днях есть типа полка-поддержка 113-113,8, но есть еще шип до 110, потенциальна дивергенция и тут присутствует, поэтому шорт можно прикрывать. На фоне возможного продолжения отроста в Сбере, технический отскок возможен и в нем! Поэтому его надо использовать для выхода из бумаги и поиск точек входа в шорт. Где - пока не знаю, но что более важно — для меня пока бумага только от шорта!
И в Газпроме на днях если игнорировать RSI, то как и в Сбере можно найти волну Вульфа с мишенью в районе как максимум в районе 108+-, но т.к. волна понижательная, то и мишень становится ниже с каждым днем!
В понедельник отсечка в Лукойле. Вообще для меня эта бумага является показателем силы или слабости нашего рынка. Во времена роста он очень быстро закрывал свои дивидендные гэпы, и во время падения он первым его не закрыл. Поэтому я крайне внимательно за ним наблюдаю! Но я что-то сомневаюсь, что он дивидендный гэп закроет быстро, но хоть выйдет из облака, можно будет им торговать!
Что характерно - бумага явно не пользуется спросом. Возможно инвесторы не хотят в ней оставаться на отсечку. Либо дивы кардинально меньше депозитов, либо не верят в общий рост! По крайней мере снова он может стать интересной в плане торговли, до этого в последние недели бумага явно была не интересна…. Надо уметь ждать!
Но при этом рынок настолько неоднороден, что при всем его «типа» медвежьем настрое находятся бумаги, формально находящиеся в лонге. Одна из них Роснефть. Писал про нее на неделе. Формально Роснефть на днях в лонге, но пока есть сопротивление 490-492, под ним я бы лонг прикрывал. Покупать можно пробовать в районе 480± (+55ЕМА и горизонтальное ОИ). Проход и закрепление выше 492+ - возможен даже полустратегический лонг. Но на часах пока куча противоречий, надо ждать...
Пожалуй, остановлюсь на эту неделю на бычьей идее - пинг-понг от лонга от уровня 480+, уменьшенный объем, стоп 477,7- по закрытию дня, но тэйк пока под 490-. В случае прохода и закрепления выше 492,15+0,5% = 494,6+ буду изучать более плотно с точки зрения входа в стратегический лонг! Шорта в ней для себя пока не вижу!
Что до остальных бумаг — ситуация противоречивая с точки зрения разных таймфреймов (час и день), поэтому только локальные идеи при минимуме противоречий (и то до четверга). Если есть — то лучше не торговать! Всех денег не заработать, а потерять можно много! Пусть в минимуме бумаг, но зато заранее просчитанными идеями!
На неделе поступил такой комментарий на канале - Главная проблема всех этих ишимок и иже с ними - они вообще никак не учитывают причины происходящего, то есть банально пытаются по текущему пульсу предсказать, какое у тебя будет сердцебиение ну скажем завтра.
Не согласен! Именно он в феврале заставил меня задуматься о падении. Тогда были совершенно иные цены и ничего обвала не предвещало, но в результате многие бумаги пришли к моим мишеням, так что ТА учитывает все! И кстати на всех рынках, включая и крипту, и на всех таймфреймах (показатель — прошедшая неделя)! Главное в это верить!
Итоги первой недели нового отчетного периода канала!
Два дня терпеливо ждал выхода из пилы (из Облака Иимоку), дождался, рынок расширился и можно стало торговать с большей уверенностью! Вот что значит уметь ждать!
Суммарно за неделю прибыль +0,77%. Прибыль с 06.12.2024 абсолютных +0,77%, причем БЕЗ ПЛЕЧЕЙ! Из всего срока ведения канала за этот срок у меня пока нет убыточных недель. Неплохое начало нового отчетного периода канала!
Мысли
На этой неделе состоится важнейшее событие в экономической жизни страны — заседание ЦБ по ставке. До сих пор сохраняется интрига! Причем не только в действиях ЦБ, но и, в конечной реакции, нашего «бумажного» рынка! Довольно сложно предугадать первое, а второе вообще невозможно!
Повторю — наш рынок крайне тонкий, эмоциональный и манипулируемый БОЛЬШИМИ ДЕНЬГАМИ, и что они задумали — то скорее всего и произойдет! Поэтому до выхода фактов и реакции говорить о входе в глобальную позицию не рекомендую!
Теханализ идет в разрез с логикой рынка. По ТА все видят дивергенцию и возможно поэтому и откупают шорты. Но нет драйверов для продолжения роста, и в итоге получаем лишь технические отскоки. Т.е. один огромный боковик! Что в итоге глобально победит — огромная загадка!
Это крайнее значимое событие уходящего года! Следующее знаковое событие — 20 января 2025 года — день инаугурации Трампа! А тут может снова произойти непонятное — далеко не факт, что Трамп сможет «разрулить» геополитическую напряженность между РФ и Украиной.
Главное в хаосе (а иначе я назвать происходящее не могу) ничего не исключать! Необходимо заранее просчитать ВСЕ возможные варианты развития событий, причем начиная с негативного, т. е. с определением конечного стопа! Построить стратегию на все варианты развития событий, просчитать ее, принять и поверить самому в нее и не бояться торговать (это должно происходить механически)!
Я уверен, что при соблюдении элементарных правил риск-менеджмента (=финансовой дисциплины) практически всех ждет прибыль в конечном итоге!
P.S. Я не читаю комментариев под постами, но я всегда в телеграмме готов ответить на них.
Присоединяйтесь к бесплатному телеграм-каналу и получите доступ к актуальной аналитике, сигналам и обучающему контенту для успешного трейдинга на МосБирже!
Свежие комментарии